Континенталь, Мишлен, Гудьер, компании по производству шин стоят на перепутье

8 апреля 2025 года Continental объявила, что в 2026 году она будет способствовать независимости ContiTech, а материнская компания Continental в будущем сосредоточится на бизнесе шин. "Момент смятения", какую индустриальную волну вызовет Continental, сосредотачиваясь на бизнесе шин, на глобальном рынке шин?

Continental сужает свои бизнес-горизонты

Continental понадобилось 30 лет, чтобы "протянуть руки" к таким отраслям, как автомобили, шины и промышленные материалы, через приобретения и другие средства, став крупной многонациональной группой с замечательными достижениями во многих областях. Однако менее чем за год (начиная со второй половины 2024 года) Continental объявила о продаже многих бизнесов и посвятила все свои силы бизнесу шин. Если план по продаже бизнеса будет реализован успешно, это, вероятно, займет менее 3 лет.

Сильный контраст во времени исполнения между 30 годами и 3 годами заставляет всех задуматься - что случилось с Continental? На поверхности Continental сужает свои бизнес-горизонты, но если мы посмотрим в финансовый отчет, мы увидим, что бизнес шин постепенно становится ее основной конкурентоспособностью. Верно, что бизнес шин составляет всего около 35% от общего дохода Continental, но если посмотреть на прибыльность, то окажется, что бизнес шин, который занимает низкую долю дохода, является самым успешным сектором Continental.

В качестве примера возьмем четвертый квартал 2024 года: в 2024 году выручка автомобильного, шиносборочного и ContiTech отделов составила 4,855 миллиарда евро, 3,677 миллиарда евро и 1,552 миллиарда юаней соответственно; прибыли составили 323 миллиона евро, 511 миллионов евро и 121 миллион евро соответственно. Хотя бизнес по производству шин составляет лишь около 35% выручки Continental, он приносит целых 53% прибыли. Благодаря марже прибыли в 13,9% (маржи прибыли автомобилей и ContiTech составляют лишь 6,6% и 7,8%), шины являются основной поддержкой прибыльности Continental. На самом деле, бизнес по производству шин на протяжении многих лет вносит выдающийся вклад в прибыль Continental.

Кроме того, бизнес по производству шин Continental является единственным сегментом бизнеса, который достиг положительного роста выручки в четвертом квартале 2024 года. Почему сосредоточиться на бизнесе шин? Данные уже сообщили нам об этом. И как и все иностранные шиносборочные компании, «прибыль прежде всего» также побуждает Continental больше сосредотачиваться на сегментах бизнеса с высокой прибылью. Однако стоит отметить, что Continental не управляет своим бизнесом по производству шин как «пакетом» - его бизнес по производству шин также испытывает выживание сильнейших.

В 2025 году Continental снова продала свой бизнес по производству сельскохозяйственных шин. Это также означает, что как минимум в течение следующих трех лет Continental будет больше сосредоточена на исследовании и разработке, производстве и продаже шин для легковых автомобилей и грузовых и автобусных шин. В сочетании с отраслевыми новостями и финансовыми отчетами 2024 года можно предсказать, что на рынке шин для легковых автомобилей Continental будет больше сосредоточена на поддерживающем бизнесе и продажах высокопроизводительных шин; что касается бизнеса по производству шин для грузовиков, особенно продаж на рынке шин для грузовиков Северной Америки, Continental продолжит продвигать свою стратегию по производству восстановленных шин. Почти параллельно с стратегией развития Continental идет ее старый соперник, Goodyear.

Goodyear улучшает бизнес по производству шин

Разделение первого эшелона глобальных шин очень интересно - Michelin и Bridgestone уникальны в своей "борьбе дракона и тигра", в то время как Goodyear и Continental более десяти лет ведут жесткую "атакующую и защищающую битву" за три ведущие позиции в мире.

Планы развития этих двух компаний также удивительно схожи: сосредоточение на шинах, особенно шинах для легковых автомобилей и шинах для грузовых автомобилей и автобусов.

В конце 2023 года Goodyear представила свой план трансформации - Goodyear Forward Plan. Операционные права Dunlop Europe, бизнес по производству внедорожных шин и бизнес по производству химических продуктов находятся в плане продажи Goodyear. Goodyear вложила больше инвестиций в бизнес по производству шин для легковых автомобилей. Завод Goodyear в Лоутоне, штат Оклахома, получил инвестиции в размере 320 миллионов долларов США, сосредоточив внимание на производстве "премиум шин"; Goodyear также инвестировала 575 миллионов канадских долларов в завод в Напани, Онтарио, Канада, чтобы увеличить производственные мощности для шин для электромобилей и всесезонных шин; завод Goodyear в Куньшане, Китай, также инвестировал 200 миллионов долларов США, чтобы удовлетворить растущий спрос Китая на высококачественные шины. В период, когда Goodyear сосредоточилась на бизнесе шин и сосредоточилась на снижении затрат и увеличении эффективности, шины для легковых автомобилей стали ее ключевой траекторией развития.

Конечно, Sumitomo Rubber, как и Goodyear, также имеет "особую пристрасть" к шинам для легковых автомобилей. В середине 2025 года Sumitomo Rubber ожидает завершить все этапы приобретения операционных прав Dunlop в Европе. Это те операционные права, которые Sumitomo Rubber всегда хотела вернуть после разрыва альянса с Goodyear в 2015 году.

Через десять лет компания Sumitomo Rubber потратила около 5,1 миллиарда юаней на выкуп европейских операционных прав Dunlop. Sumitomo Rubber в конечном итоге улучшила конкурентоспособность бренда Dunlop на глобальном рынке высококачественных шин и глобальную стратегию "высокого класса" Sumitomo Rubber, further интегрируя рыночные ресурсы. Согласно предыдущему заявлению Sumitomo Rubber, после выкупа европейских операционных прав Dunlop она полностью сотрудничает со спортивным бизнесом Dunlop, чтобы повысить влияние бренда.

Тем не менее, Sumitomo Rubber также взвешивает каждую статью расходов. В 2025 году Sumitomo Rubber собирается закрыть свой завод в США. Одна из причин заключается в том, что завод не приносит прибыли в течение многих лет из-за высоких затрат. Даже если вы предпочитаете шинный бизнес, вы все равно очень осторожны при расходовании денег. Однако не все шинные гиганты будут "предпочитать шины" в будущем развитии. Michelin выразила свое намерение увеличить долю ненашинного бизнеса в 2026 году.

Michelin выходит за рамки шинного бизнеса и ищет более широкое развитие

Ранее, когда Michelin объявила о своей цели по продажам на 2026 год, она заявила, что намерена увеличить долю ненашинного бизнеса.

Когда Michelin объявила о своей цели по прибыли через три года в 2024 году, она заявила, что, помимо установки цели в 4,2 миллиарда евро для операционной прибыли подразделения в 2026 году, она также переопределила цель по продажам ненашинного бизнеса - ненашинный бизнес составляет 20% от общего дохода.

На самом деле, улучшение эффективности ненашинного бизнеса по-прежнему является частью видения Michelin на 2030 год. Ненашинный бизнес Michelin включает в себя технологии герметизации, конвейерные ленты, шланги, инженерные полимеры, ткани и пленки. Материальный бизнес занимает высокую долю ненашинного бизнеса (бизнес был переименован в "полимерные композитные решения"), а "услуги и опыт", а именно управление флотом, розничная торговля, распределение и стиль жизни, также являются расширяющимся ненашинным бизнесом Michelin.

В 2024 году бизнес Michelin по производству полимерных композитных решений показал рост, что еще раз подтвердило правильность планирования Michelin в отношении своей конкурентоспособности. "Michelin - это не просто производитель шин, Michelin - это настоящая высокотехнологичная компания. Конечно, Michelin продолжит быть 'ключевым игроком' в области шин, но также будет дальше применять свои знания о материалах в 'наиболее технически требовательных, ориентированных на рост рынках, далеко за пределами области мобильности'." Конечно, есть и гиганты шинной промышленности, развитие которых склоняется к 'традиционному'.

Глобальная стратегия локализации Bridgestone

По сравнению со многими ведущими компаниями в области шин можно заметить, что среднесрочная и долгосрочная стратегия развития Bridgestone более традиционна - углубление глобального рынка шин и исследование потенциала развития различных рынков.

Тем не менее, в среднесрочном плане развития бизнеса (2024-2026) Bridgestone также поставила цель 'повышение прибыльности' через действительно 'глобальную локализацию' управленческой структуры для максимизации эффективности и выгод с целью достижения долгосрочной стратегии на 2030 год - сосредоточение на создании ценности. Согласно бизнес-плану, 'дальнейшее сосредоточение на создании ценности' включает в себя 'создание отличного бизнес-качества', 'создание качественных шин', 'создание качественного бизнеса' и 'создание нового бизнеса, посев хороших семян для будущего развития' - четыре сценария.

Среди них, в плане создания высококачественных шин, Bridgestone ускорит деятельность по созданию ценности, интегрируя основные технологии проектирования продукции и «новую высококачественную» технологию ENLITEN, уникальную для основного шинного бизнеса Bridgestone, а также BCMA, базовую технологию для НИОКР и производства, которая снижает бизнес-расходы. В дополнение к этому, как и у большинства ведущих компаний в области шинного бизнеса, Bridgestone также создаст новую модель высококачественного шинного бизнеса и устойчивый высококачественный бренд, укрепив каналы сбыта. Yokohama, другой японский производитель шин, который в последние годы делает постоянные шаги, увеличивает объем своего бизнеса по производству внедорожных шин, но его основная разработка, связанная с Bridgestone, очень похожа, и он все еще улучшает конкурентные преимущества всех категорий продукции.

Китайские шины на распутье

На самом деле, это не только иностранные шинные компании, которые стоят на распутье. С введением 105% тарифа китайские шинные компании также оказываются на распутье развития. За последние 30 лет китайские шины быстро увеличили свою долю на мировом рынке благодаря высокому соотношению цена-качество, но когда наступят более высокие тарифы, когда грузовая шина будет продаваться за 1800 юаней каждая, насколько много преимущества в соотношении цена-качество останется у китайских шинных компаний? В это время китайские шинные компании могут посмотреть, что делают иностранные гиганты. В конце концов, мир подвергается высоким тарифам, и методы обработки иностранных шинных компаний, которые пережили множество бурь, часто стоит изучать и подражать? Расширить новые проекты по производству резины, как Michelin? Или углубить структуру управления «глобальной локализацией», как Bridgestone, чтобы максимизировать эффективность и выгоды?